Восстановление полупроводниковой промышленности: генеральный директор Texas Instruments подает ключевые сигналы

Общие тенденции в отрасли

После достижения дна в первом квартале 2024 года глобальная полупроводниковая индустрия постепенно вступила в фазу восстановления. Генеральный директор Texas Instruments (TI) Хавив Илан заявил на конференции Goldman Sachs по вопросам связи и технологий, что четыре из пяти ключевых сегментов рынка уже демонстрируют признаки восстановления, и только автомобильный сектор все еще остается на минимальных уровнях. Несмотря на геополитические и торговые противоречия, добавляющие неопределенности, рынок в целом начал показывать позитивные сигналы.

• Потребительская электроника: Первой восстановилась.
• Связь: Восстановление произошло вскоре после этого.
• Дата-центры: Растут на ~50% ежегодно, приближаясь к пику 2022 года.
• Промышленность: Восстановление продолжается 2-3 квартала, но большинство сегментов остаются на 20%-40% ниже пиковых значений.
• Автомобильная промышленность: устойчивое развитие; доля электромобилей в Китае достигла 55%.

Стратегическое ядро TI

Будучи мировым лидером в области аналоговых полупроводников и встроенной обработки данных, компания TI определила промышленность, автомобилестроение и центры обработки данных как три своих ключевых рынка, обеспечивая рост за счет дифференцированных продуктовых линеек и технологических инноваций.

Промышленный рынок

Сфокусированность на автоматизации, электрификации и цифровой трансформации.

Авиакосмическая отрасль и оборонная промышленность восстановились и достигли рекордных высот.

Автомобильный рынок

Охватывает системы активной безопасности, силовые установки электромобилей, электронику кузова и интеллектуальные приборные панели.

Содержание полупроводников в каждом автомобиле продолжает расти, что демонстрирует долгосрочный потенциал.

Рынок центров обработки данных

В настоящее время около 5% выручки, но рост превышает 50%.

Ожидается, что доля достигнет 20% в ближайшем будущем.

Стратегия мощностей и операций

TI извлек уроки из предыдущего промышленного цикла и запустил перспективный план инвестиций в мощности в 2021 году, чтобы подготовиться к будущим пикам спроса.

• Цикл строительства: строительство фабрик по производству пластин обычно занимает 3-4 года от планирования до начала производства.
• Управление запасами: поддерживает гибкость с помощью прогнозирования на основе данных.
• Оптимизация бизнеса: усилено расширение аналоговой продукции, встраиваемые продукты теперь полностью производятся внутри компании.
• Локализованное производство: валовая маржа остается выше 60% после достижения самообеспеченного производства.

Преодоление геополитических вызовов

Илон подчеркнул, что хотя напряженность в отношениях между США и Китаем и раннее создание запасов вызвали краткосрочные колебания, это не меняет долгосрочной траектории. Благодаря производственным сетям в США, Азии и Китае, TI эффективно смягчил влияние тарифов и торговых барьеров, обеспечив стабильность цепочки поставок.

Заключение

Полупроводниковая промышленность выходит из спада. Сосредоточившись на промышленных, автомобильных и рынках дата-центров, а также используя инвестиции в мощности и инновации, компания TI создает прочный фундамент для следующего цикла роста. В ближайшее десятилетие автоматизация, электрификация и цифровизация будут способствовать ускоренному развитию отрасли.